Qu’est-ce que le crowdfunding ?
Vous ne disposez pas du capital nécessaire à la création ou au développement de la croissance de votre activité, le crowdfunding est un outil qui vous sera sans doute d’une très grande aide. Connu également sous le nom de financement participatif, le crowdfunding se définit comme un modèle de financement dont les ressources sont collectées via une plateforme en ligne sur internet. Ces ressources sont fournies par des épargnants qui, de près ou de loin, souhaitent soutenir un projet en y apportant des ressources financières sous différentes formes.
Voir l’article du gouvernement sur le crowdfunding
Comment fonctionne le financement par le crowdfunding ?
Afin d’utiliser le financement participatif pour se procurer des ressources, il convient de se diriger vers une plateforme en ligne sur internet dédiée à cette activité. Il en existe plusieurs (Kickstarter, Homunity, Enerfip, etc.), certaines plateformes s’intéressent à tout type de projet quand d’autres sont spécialisées dans un domaine particulier comme l’innovation ou l’environnement par exemple.
Après avoir choisi la plateforme la plus adaptée en fonction des caractéristiques de son projet, l’initiateur de la demande – le plus souvent une entreprise comme une PME par exemple – va présenter son projet en ligne sur la page de la plateforme qui lui est dédié, et se lancer dans une campagne de communication intense afin d’attirer le plus d’investisseurs possibles.
Au fil du temps, il va collecter des fonds sous différentes formes grâce aux internautes, qui lui permettront d’assurer le financement nécessaire à la création ou le développement de la croissance de son projet. Un objectif doit être préalablement fixé par l’initiateur de la collecte de financements. S’il n’est pas atteint, alors l’ensemble de ce qui a été collecté sur la plateforme sera restitué aux épargnants : c’est ce qu’on appelle le principe à risque du « tout ou rien ».
Que propose le financement participatif ?
Bien qu’il constitue un modèle de financement à part entière aujourd’hui, le crowdfunding s’organise principalement autour de trois formes de financement qui ne diffèrent pas totalement du système classique proposé par une banque. On retrouve :
- Le don, pouvant être réalisé avec ou sans contrepartie par les donateurs présents sur la plateforme en ligne.
- Le prêt, proposé sur la plateforme avec ou sans intérêts, et sans présence de caution de la part de l’emprunteur.
- L’investissement pouvant être en capital, où l’investisseur sera principalement rémunéré en dividendes, ou encore en obligations où l’investisseur recevra alors des intérêts.
Vous l’aurez compris donc, on reconnaît ici les modèles de financement classiques permettant de se constituer un capital. Seulement, ils sont organisés sur des plateformes en ligne, ce qui évite de passer par une banque.
Les motivations d’une entreprise à se diriger vers un financement par le crowdfunding
La diversification des sources de financement
Afin de se libérer des modèles de financement classiques, notamment ceux qui imposent de passer par la banque, l’entreprise va opter pour le financement participatif pour diversifier ses sources de financement.
L’intérêt pour elle sera d’éviter un possible refus d’octroi de prêt qu’une banque pourrait prononcer, le crowdfunding étant particulièrement adapté pour un projet considéré comme « à risque » ou « inattendu ».
Aussi, l’entreprise pourra se prémunir d’un éventuel risque de dépendance envers un mode de financement particulier : il est toujours préférable d’avoir à sa disposition plusieurs types de ressources financières dans son capital.
La possibilité de tester son projet
Le crowdfunding va permettre de tester un projet en cours de développement auprès du grand public. A travers les plateformes de financement participatif, on touche une très grande communauté qu’on pourra juger sensible ou non au projet en fonction de la réussite de la campagne de financement. Les épargnants vont vouloir investir dans le capital de l’entreprise uniquement s’ils jugent le projet rentable et porteur de sens.
Dans le cas contraire, l’entreprise devinera qu’elle n’a pas grand intérêt à continuer son développement. Dans tous les cas, elle va tirer de riches enseignements sur le risque de la mise en place du projet en fonction des retours obtenus tout au long de la campagne de financement. En somme, c’est un indice crucial obtenu sans grande difficulté et que le financement par la banque ne peut fournir.
Communiquer et se créer une communauté
La communication est un point clé d’une campagne de financement participatif. Pour que le projet attire un minimum d’investisseurs, il doit être le plus visible possible. C’est ainsi qu’une campagne de communication est incontournable pour faire connaître son projet.
Elle permettra de communiquer de façon positive et enrichissante sur son projet, et de créer tout un environnement composé d’investisseurs, de soutiens ou encore d’acteurs autour de celui-ci. Les projets financés via une plateforme de crowdfunding sont tracés par les investisseurs, ce qui permet de réellement créer cet écosystème autour d’un projet, et qui pourra s’avérer utile à l’avenir.
Pourquoi est-ce qu’un épargnant investirait sur une plateforme participative ?
Diversifier son portefeuille
Principe bien connu des investisseurs, la diversification des placements est importante dans une stratégie d’investissement financier pour limiter le risque de dépendance, et le financement participatif y participe complètement.
S’il convient de ne pas y investir l’ensemble de ses ressources, les rendements d’un placement sur une plateforme de crowdfunding peuvent constituer un réel complément des rendements obtenus grâce à des titres financiers ou grâce à tout autre type de placement. Avec la rapidité et la simplicité de ce type d’investissement par internet, un épargnant peut très facilement placer son argent sur différents projets qui, pour lui et pour l’ensemble de la communauté de ces projets, seront source de revenus, limités en risque et porteur de sens.
Obtenir un retour sur investissement positif et intéressant
Des placements dans les livrets d’épargne en banque aux investissements dans les titres de la bourse, le crowdfunding s’inscrit tout juste au milieu de ces deux types d’investissement. Le financement participatif permet dans un premier temps de passer au-delà des rendements assez faibles que procurent les livrets d’épargne, et dans un second temps de limiter le risque que pourrait comporter un investissement dans les titres financiers.
C’est donc un juste-milieu judicieux qui est proposé par le financement participatif, offrant en général des retours sur investissement qui oscillent entre 3 % et 14 % brut/an. Il n’est pas rare de trouver des rendements entre 8 % et 14 % sur les plateformes de crowdfunding immobilier, le secteur le plus rentable qui permet de s’assurer un rendement supérieur à l’inflation.
Davantage de praticité et des coûts d’investissement moindres
Contrairement aux démarches imposées par les institutions financières traditionnelles, l’investisseur sur une plateforme de crowdfunding évite tous les frais accessoires à sa démarche d’investissement, comme les frais de gestion d’une banque par exemple. L’épargnant s’inscrit directement sur internet via la plateforme et peut ensuite prêter voire donner son argent pour financer des projets d’entreprise. Les plateformes se rémunèrent généralement sur les entreprises, ce qui assure aux prêteurs que l’intégralité de leur argent est investie.
Les épargnants n’ont qu’à s’assurer que leurs retours sur investissement leur parviennent bel et bien à chaque échéance, de façon rapide et simplifiée. Dernier avantage et pas des moindres, la traçabilité des projets d’entreprise financés permet aux investisseurs de suivre l’évolution de ces projets et de s’assurer qu’ils sont en parfaite adéquation avec leurs ambitions et leurs convictions, à la différence d’un placement boursier qui peut servir à financer des activités discutables.
Finalement, le crowdfunding est-il devenu incontournable aujourd’hui ?
Le financement participatif se présente avant tout comme un modèle de financement du capital adapté à certains projets. Une entreprise qui se voit facilement octroyer un prêt par une banque et qui dispose d’une indépendance financière satisfaisante n’aura pas grand intérêt à recourir au crowdfunding pour agrandir son capital, si ce n’est en complément de ses fonds présents.
A contrario, un projet qui ne parviendrait pas à satisfaire la banque ou dont le développement nécessiterait des fonds passagers verra dans le financement participatif une aubaine. C’est donc en fonction de vos besoins que vous allez recourir ou non à ce type de financement.
Avec l’essor du crowdfunding ces dernières années, un cadre de réglementation est naturellement apparu. Un environnement juridique très spécifique a été renforcé, obligeant ainsi les plateformes à respecter les règles fixées comme la préservation et la gestion de fonds. Les contributeurs, qu’ils soient donateurs, investisseurs ou prêteurs voient leur statut de plus en plus sécurisé, ce qui encourage le développement de ce type d’investissement.
Néanmoins, lorsqu’on se lance dans une campagne de crowdfunding, l’idée apportée par un projet peut être imitée en l’absence de protection intellectuelle. Aussi, les échéances et les caractéristiques de paiement d’intérêts ou de dividendes sont fixées à l’avance par l’entreprise. Or, elle-même n’a pas connaissance de la réussite ou de l’échec qui l’attend, mais surtout de l’évolution de son activité qui pourrait l’empêcher de respecter ses obligations.